Χρηματιστήριο Αθηνών: Σε κλοιό διεθνών πιέσεων με επίκεντρο τις τραπεζικές απώλειες

Σε καθοδική τροχιά επέστρεψε η εγχώρια χρηματιστηριακή αγορά, διακόπτοντας το διήμερο ανοδικό σερί, καθώς οι έντονες αναταράξεις στα ευρωπαϊκά ταμπλό και η νέα άνοδος των αποδόσεων στα κρατικά ομόλογα επηρεάζουν άμεσα το επενδυτικό κλίμα. Παράλληλα, η άνοδος της τιμής του πετρελαίου πάνω από τα 111 δολάρια το βαρέλι επαναφέρει στο προσκήνιο τους πληθωριστικούς φόβους, αναγκάζοντας τους επενδυτές σε κινήσεις κατοχύρωσης κερδών, με αιχμή του δόρατος τον τραπεζικό κλάδο.

Ο Γενικός Δείκτης κινείται πτωτικά κατά 1,35%, διαμορφούμενος στις 2.607,9 μονάδες, έχοντας σημειώσει υψηλό ημέρας στις 2.624,69 μονάδες, με τον τζίρο των συναλλαγών να ξεπερνά τα 34 εκατ. ευρώ. Η διόρθωση είναι ευρύτερη στα blue chips, με τον δείκτη υψηλής κεφαλαιοποίησης να υποχωρεί κατά 1,45% και τη μεσαία κεφαλαιοποίηση να χάνει 0,79%. Οι ισχυρότερες ρευστοποιήσεις εστιάζονται στις τραπεζικές μετοχές, όπου ο κλαδικός δείκτης καταγράφει πτώση 2,22%, διορθώνοντας μετά τη δυναμική άνοδο των προηγούμενων ημερών.

Η διεθνής αναταραχή στα ομόλογα και τα κρίσιμα τεχνικά επίπεδα

Το αρνητικό πρόσημο στη Λεωφόρο Αθηνών αποτελεί άμεση αντανάκλαση του διεθνούς sell-off. Στην Ευρώπη επικρατεί έντονη νευρικότητα, καθώς η απόδοση του 10ετούς κρατικού ομολόγου της Γαλλίας ξεπέρασε το ψυχολογικό όριο του 5%, προκαλώντας τριγμούς στις αγορές χρέους και αναζωπυρώνοντας τις ανησυχίες για ένα νέο κύκλο πιέσεων στον ευρωπαϊκό τραπεζικό τομέα. Η γεωπολιτική αβεβαιότητα σε συνδυασμό με το ακριβό πετρέλαιο διατηρούν τις αποδόσεις σε υψηλά επίπεδα, περιορίζοντας τη διάθεση για ανάληψη ρίσκου.

Σε τεχνικό επίπεδο, οι αναλυτές υπογραμμίζουν τη σημασία των στηρίξεων. Όπως επισημαίνει η Fast Finance, η διατήρηση της ζώνης των 2.580 μονάδων παραμένει κομβική για τη διαφύλαξη της μεσοπρόθεσμης ανοδικής τάσης του Γενικού Δείκτη. Εφόσον η αγορά κρατήσει τα επίπεδα αυτά, οι πιθανότητες για εκ νέου ανοδική εκτόνωση παραμένουν ακέραιες. Αντίθετα, τυχόν καθοδική διάσπαση του συγκεκριμένου ορίου ενδέχεται να επιταχύνει το κύμα πωλήσεων και να οδηγήσει σε βαθύτερη διόρθωση.

Εταιρικά αποτελέσματα και ο χρησμός της S&P στο επίκεντρο

Παρά τη βραχυπρόθεσμη επιφυλακτικότητα, η προσοχή των επενδυτών στρέφεται σταδιακά στους εγχώριους καταλύτες που μπορούν να ανακόψουν τις πιέσεις. Την ερχόμενη εβδομάδα ξεκινά ο κύκλος ανακοίνωσης των οικονομικών αποτελεσμάτων εννεαμήνου, με τις ΔΑΑ, Eurobank, Τράπεζα Πειραιώς, Alpha Bank και OTE να παίρνουν τη σκυτάλη. Ακολουθούν στις αρχές Νοεμβρίου οι Coca-Cola, Lamda Development, Εθνική Τράπεζα, Τράπεζα Κύπρου, Metlen και Titan.

Η ολοκλήρωση των ανακοινώσεων για τις συστημικές τράπεζες έως τις 5 Νοεμβρίου εκτιμάται πως θα λειτουργήσει υποστηρικτικά, δεδομένης της αναμενόμενης ισχυρής κερδοφορίας. Παράλληλα, καθοριστική θεωρείται η αξιολόγηση της ελληνικής οικονομίας από τον οίκο S&P την Παρασκευή. Ο οίκος διατηρεί τη χώρα στη βαθμίδα BBB με σταθερό outlook, με την αγορά να μην αποκλείει αναβάθμιση των προοπτικών σε θετικές, ακολουθώντας την πρόσφατη κίνηση της Moody’s, γεγονός που θα μπορούσε να προσφέρει σημαντική ανάσα ρευστότητας.